let,žena 37 let in otrok štiri leta. Sam sem za-poslen z mesečno neto plačo 1.800 evrov,žena pa je brezposelna - težko najdeslnžbo in ne kaže, da jo bo našla. Plačujem sto evrov na mesec za življenjsko za-varovanje Zavarovalnice Triglav (začetek1. junij 2002, iztek 1. junij 2018), žena pa60 evrov na mesec za življenjsko zavaro-vanje zavarovalnice Merkur (začetek 1.junij 2002, iztek 1. junij 2025). Imava šenaložbe v delnicah in vzajemnih skladih,vsa sredstva so bila vložena v letu 2004, insicer v vrednosti slabih 58 tisoč evrov tabelo). Poleg tega pa imamo v banki še 20tisoč evrov, vezanih za šest mesecev.CILJI VARČEVANJAVsa sredstva so namenjena za pokoj-nino in šolanje otroka, stanovanjskovprašanje imamo rešeno.NAKLONJENOST TVEGANJU:Glede tveganja je moja naklonjenost osem,če ocenjujemo na lestvici od ena do deset.VPRAŠANJE:Zanima me, ali bomo ob upokojitvi 1 Delež delnic, vzajemnih skladov inbančne vloge v portfelju bralcaDELEŽ NALOŽBE V PORTFELJU (v %)DelniceAerodrom 5,23Krka 14,18NKBM 9,07SkladiKrekov sklad Klas 3,31Krekov sklad Most 10,21MP-Asia.si 6,87MP-Balkan.si 1,78MP-Energy.si 2,29MP-Global.si 18,33MP-lndia.si 1,75MP.Turkey.si 1,31Bančna vezava 25,66Vrednost skupaj 77.951 EURVir: bialčev porlfelj: op: vse delnice in vzajenni skiadi so bili kupljenlv lelu 2004pri recimo 60 letih lahko živeli s temisredstvi naprej z enakim standardom?Drugo vprašanje pa je, ali je možna ka-kšna kombinacija, da bi se lahko s temisredstvi upokojil že pri 50 letih? • Sredstva so razpršena na: življenj-sko zavarovanje, vzajemne sklade,delnice in sredstva, vezana na ban-ki. Za premoženje pa lahko štejemotudi lastno nepremičnino.Glede zavarovanj bi vam predlagaltemeljit pregled polic pri svetovalcu.Pomembno je ugotoviti, kolikšnozavarovalno vsoto potrebujete viin kolikšno vaša žena ter koliko ješe klasično življenjsko zavarovanjeaktualno, morda bi bilo smiselnorazmišljati o posodobitvi oziromaprekvalifikaciji polic v naložbenoživljenjsko zavarovanje. Predvsem v naši svetovalni hiši menimo, da je zelopomembno, da imate ustrezno visokozavarovalno vsoto za smrt in nezgodnozavarovanje. Dejstvo je, da je žena tre-nutno brezposelna in da vi v vaši druži-ni skrbite za edini vir dohodka.Pri vzajemnih skladih in delnicah stese usmerili večinoma v sklade Medve-šek Pušnika DZU in Krekove sklade,pri delnicah pa ste izključno na slo-venskem trgu. Glede na vaš dinamičenprofil vlaganja in glede na to, da bostedolgoročni vlagatelj, se strinjam s tem,da ohranite dinamično-agresivno poli-tiko naložb. Glede slovenskih delnic bivam svetoval pozicijo drži. Trenutnerazmere na slovenskem trgu niso na-klonjene prodaji, predvsem pa imate v posesti delnice najbolj perspektivnihdomačih podjetij. Ker slovenske delnicesestavljajo kar dobrih 28 odstotkov ce-lotnega portfelja, kar pomeni prevelikoizpostavljenost domačemu trgu, bi vampozneje, ko bodo razmere na slovenskiborzi ugodnejše, priporočal postopnoprodajo dela tega portfelja.Glede vzajemnih skladov bi vam sve-toval, da ta hip zadev ne spreminjate, sajbi to pomenilo davke in stroške. Portfeljni slabo naravnan, je pa zanimivo, daste se osredotočili samo na dve družbiza upravljanje. Glede sredstev na bankibi vam priporočal, da za zlato rezervozadržite približno 12 tisoč evrov v krat-koročnih depozitih vezave),razliko pa dodatno naložite v vzajemne ~~~~~~~~~~~~~~M~~~~~~~~~K~~~~~~~~I~~~~I~~~~~~ sklade. Glede na to, da ste dolgo-ročni in dinamičen vlagatelj, bi vampriporočal, da dodate še kakšen bal-kanski sklad, trenutno so vrednostizelo nizke, in pa morda še kakšnegauravnoteženega, saj ga v portfeljuše ni. Pri izbiri vzajemnega skladabi vam priporočal še vzajemni skladkaterega izmed drugih upravljavcev,ki ga še nimate v portfelju.Do 60. leta boste varčevali še 21let, kar pomeni, da lahko trenutnovrednost portfelja 77.951 evrov obpredvideni desetodstotni letni nominalni donosnosli oplemenitite na večkot pol milijona evrov ali ob upošteva-nju triodstotne letne inflacije na pribli-žno 322 tisoč evrov pred davki. Iz tegabi lahko ob predvideni nadaljnji petod-stotni realni donosnosti portfelja do-smrtno črpali rento okrog 1.700 evrovpred davki (predvidevamo, da se rentaizteče ob 90. letu starosli). To pomeni,da bi zdajšnji portfelj težko zadoščal,da bi po upokojitvi imeli enak življenj-ski standard kot zdaj. Če pa zravenprištejemo še privarčevana sredstva iznaslova življenjskega zavarovanja in iz naslova rednega pokojninskega dela, biob upokojitvi lahko dosegli ali celo pre-segli trenutni standard. Če plemenititesredstva do 50. leta, pomeni, da bi var-čevali še 11 let, kar potem nanese 168tisoč evrov realne glavnice pred davki,in iz tega bi lahko črpali dosmrtno ren-to približno 780 evrov pred davki. Pravtako pa je treba prišteti še iztek zavaro-vanja in prihodek iz redne upokojitve.Ob tem le še opozorilo. Omenjenidonosi so predvideni na podlagi dol-goročnih preteklih donosov, vendar nejamčijo, da bo tako tudi v prihodnje. • Ocena vašega portfeljaČe želite, da bi finančni svetovalci ocenili tudi vaš portfelj, nam lahko pišete na naslov: moje.finance@finance,si, v uredništvu bomo narediliizbor za objavo. Portfelj bomo objavili brez imena njegovega lastnika. Da bo ocena čim bolj konkretna in kakovostna, vas prosimo, da vdopisu navedete vsaj naslednje podatke: svojo starost, število članov v družini, vrednost portfelja, vrsto naložb in njihove deleže (delnice,vzajemni skladi, nepremičnine), cilje varčevanja, ročnost varčevanja, pričakovano donosnost in naklonjenost tveganju,

Medij: Moje finance
Avtorji: Nidorfer Matjaž
Teme: NKBM - Nova Kreditna banka Maribor
Rubrika / Oddaja: Ostalo
Datum: 17. 07. 2008
Stran: 83